Curso de Trading y Forex - Parte 3


¿CUÁNTO SE GANA EN EL TRADING?
En mis vídeos 1 y 2 del curso he comentado que no se necesita mucho dinero para invertir en Forex. Es cierto porque puedes operar con micro-lotes o estar apalancado. Pero eso no quiere decir que para vivir del trading en Forex lo puedas hacer con una cuenta de 2 mil euros, porque eso no es así.
Dependiendo del trader obviamente se puede ganar más o menos en el trading, pero sobre todo depende del tamaño de la cuenta. Con una cuenta de 50 mil euros se puede tener hasta un 100% anual de rentabilidad sin problemas. Pero con una cuenta de 50 millones de euros lo más que vas a tener es un 10 o un 15% de rentabilidad.

Eso es así porque una forma de trading (o sistema) que te funciona con cierto volumen de negocio, ya no te funciona cuando aumentas mucho ese volumen. Por eso a cuanto más grande es la cuenta más difícil es obtener un alto % de rentabilidad.

Muchos dicen que nadie es capaz de obtener una rentabilidad superior al 15% o al 20% porque eso es lo que ganan los mejores traders del mundo. Sí, pero es que esos traders manejan cuentas de millones de dólares (ni siquiera usan apalancamiento) y con semejante volumen es mucho más difícil obtener mayores rentabilidades.

Existen webs y plataformas donde operan traders y están publicados sus % de rentabilidad, y ahí se ve claramente cómo hay traders con % de rentabilidad muy superiores al 50%, algunos superan el 100% de rentabilidad y los hay que superan el 150%. Y llevan años en la plataforma, o sea que esa rentabilidad es la que tienen a lo largo de ese tiempo.

Si llegas a tener un buen nivel de trading, con una cuenta de 50 mil euros puedes vivir del trading y tener un buen nivel de vida (ya depende de tu % de rentabilidad y de los lujos que quieras en la vida). Lo suyo es ir aumentando la cuenta poco a poco y pasarla de 50 mil a 100 mil y así hasta llegar a un volumen lo suficientemente alto como para seguir teniendo un alto % de rentabilidad y lo suficientemente bajo para que no afecte a tu sistema u operativa.

APALANCAMIENTO Y MARGEN:
Un trader lo más importante que debe dominar y controlar es la gestión del riesgo porque como falles en eso entonces tienes asegurado el fracaso.

En el vídeo anterior de este curso (parte 2) expliqué lo que es el apalancamiento. Pero para entender lo que es el margen hay que tener muy claro lo que es el apalancamiento. Voy a explicar lo que es el MARGEN, que es más importante que el apalancamiento y es algo que se debe tener muy en cuenta en todo momento ya que la gestión del riesgo depende principalmente del margen.

El margen es algo que muchas personas no entienden o no sabe que existe y sin saber eso se ponen a operar en los mercados, sin ser conscientes de que están expuestos a perder todo su dinero rápidamente.

Casi en ninguna parte se explica bien lo que es el margen o cómo funciona. Supongo que porque a la mayoría de los brókers no les interesa que la gente sepa bien lo que es eso. Ese es el motivo por el que la mayoría de la gente que se pone a hacer trading no sabe lo que es el margen, porque no es algo que se explique bien en detalle en ningún sitio. Y quien lo explica es porque cobra dinero a cambio.

Yo os voy a explicar lo que es el margen y cómo exactamente funciona y qué debéis tener en cuenta para controlarlo en todo momento. Aunque parece al principio algo complicado todas estas cosas de Forex (Ask, Bid, Spread, pips, apalancamiento, margen etc.) te aseguro que cuando lo entiendes bien y ya empiezas a dominarlo es sencillo, sobre todo porque tiene toda su lógica y gracias a eso se entiende y se aprende bien.

Voy a recordar rápidamente lo que es el apalancamiento y cómo funciona, para que así entendáis mejor lo que es el margen. Y lo voy a hacer con un ejemplo:

EJEMPLO:
Abres un BUY de 0,5 lotes en el EURUSD. 0,5 lotes son 50.000 unidades (para entender esto debes ver la PARTE 1 del curso), o sea que estás operando con 50.000 EUR en el gráfico del EURUSD. Pero tienes un apalancamiento de por ejemplo de 1:100 (el apalancamiento lo explico en la PARTE 2 del curso), entonces esos 50.000 EUR en realidad te cuestan 500 EUR. Y esos 500 EUR no se restan del saldo de tu cuenta. Pero se bloquean en lo que se llama MARGEN.

O sea, que el MARGEN es lo que te cuesta a ti esa operación, y aunque el dinero no se te quita de tu saldo al abrir la operación, sí que obligatoriamente debes disponer de ese importe para cubrir esa operación mientras la operación está abierta. Y además esa cantidad de dinero no puedes usarla para abrir otras operaciones, ni retirarla ni usarla para ninguna otra cosa. Ese dinero está bloqueado o congelado. Eso es el margen. Esto es un ejemplo con 1 orden de 0,5 lotes. Pero puedes tener más órdenes abiertas, en ese caso el margen se calcula para el volumen de TODAS esas órdenes. Cuanto mayor volumen entonces mayor es tu margen.

Si al querer abrir una orden no tienes suficiente saldo para cubrir el margen, entonces no puedes abrir la orden. Porque no tienes suficiente dinero para comprar los lotes que quieres.

Muchos pensaréis que no es tan malo eso del margen, si es un dinero congelado pues sé cuánto es y ya está, no pasa nada malo en mi cuenta. Es lógico que se me congele parte del dinero porque he invertido dinero en una o más operaciones. Bien, hasta ahí eso es lógico y normal y nada difícil de entender, y es lo que se suele explicar en todas partes. Lo que no te explican es que el margen es sagrado, hasta el punto de que el bróker te puede cerrar todas las órdenes que tengas abiertas para asegurarse de que tu saldo cubre el margen. ¿Cómo es eso posible?

¿Por qué haría algo así el bróker?
Cuando tienes una orden abierta, esa orden puede estar en ganancias o en pérdidas. Pero hasta que no se cierra no pierdes dinero ni lo ganas, porque una orden puede estar en ganancias ahora mismo y dentro de 1 hora estar en pérdidas, o al revés. También puede estar ahora en pocas pérdidas y dentro de 1 hora estar en enormes pérdidas. Pero sea cual sea el caso, el saldo de tu cuenta no se ve afectado hasta que la orden se cierra. Y eres tú quien decide cuándo cerrar una orden. El saldo de tu cuenta se llama BALANCE.

Una orden abierta, aparte del importe “congelado” o bloqueado, ¿afecta en algo más al margen? Pues sí, afecta al margen y mucho, aunque lo hace de forma indirecta, pero repercute en el margen. ¿Por qué y cómo? Pues porque en todo momento tenemos el BALANCE de la cuenta pero también tenemos el saldo virtual, o más conocido como EQUIDAD.

La equidad es el saldo que te quedaría si cerraras en este momento las órdenes abiertas. Por lo que si ahora mismo tus órdenes están en ganancias pues tu equidad sería mayor que tu balance, y si las cierras tu balance pasaría a ser exactamente el mismo importe que justo antes de cerrar las órdenes tenía la equidad.

Pongo un ejemplo para que se entienda mejor:
Supongamos que hacemos un BUY de 1 lote en el USDJPY (y es la única orden que tenemos abierta) y la moneda de nuestra cuenta de trading es USD, y nuestro BALANCE antes de ejecutar el BUY era de 10.000USD. Y supongamos que tenemos un apalancamiento de 1:100.
1 lote en USDJPY cuesta 100.000USD, pero como estamos apalancados con 1:100 entonces nos cuesta 100 veces menos, o sea que nos cuesta 1.000USD.
Con la orden recién abierta, tenemos:
  • BALANCE = 10.000USD (aproximadamente)
  • MARGEN  = 1.000USD
  • EQUIDAD = BALANCE +/- profit de la orden abierta.
  • MARGEN LIBRE = EQUIDAD - MARGEN
  • NIVEL DE MARGEN = Margen libre expresado en % es ? (EQUIDAD/MARGEN)x100

El MARGEN LIBRE es la cantidad de dinero que queda totalmente libre y que podemos usar para nueva operaciones o para soportar las posibles pérdidas de las órdenes que ya haya abiertas.

Dependiendo de si la orden que hemos abierto está en ganancia o en pérdida entonces la EQUIDAD irá subiendo o bajando. Esto es muy importante entenderlo. Porque eso afecta directamente al margen libre. Cuanto menor equidad entonces menor será el margen libre. O dicho de otra forma, cuanto más pérdidas tenga la orden que tenemos abierta pues menor será la equidad, y por tanto menor será el margen libre. Y eso afecta directamente al margen y a nuestra cuenta, porque si resulta que el margen libre llega a cero, entonces es cuando el bróker nos puede cerrar las órdenes dejándonos la cuenta a cero o incluso en negativo. ¿Por qué hace esto el bróker? Pues porque si tus órdenes abiertas te generan unas pérdidas hasta el punto de tener el margen libre a cero, entonces el bróker para cubrirse las espaldas y asegurarse de que pagas el volumen invertido en tus operaciones abiertas, lo que hace es cerrarlas todas. Porque no va a esperar a ver si tus órdenes pasan a estar en mejor situación, ya que podrían incluso generar aún más pérdidas de las que ya están generando.



Resumiendo y dicho en otras palabras:
  • Tienes un dinero en tu cuenta
  • Inviertes una parte en abrir órdenes. Y ese importe queda congelado.
  • El resto del dinero te sirve para cubrir las pérdidas que te generan las órdenes abiertas, si esta cantidad se gasta (debido a las pérdidas actuales de tus órdenes aún abiertas) el bróker te las cierra todas y pierdes todo.

Entonces, es muy importante que cuando operes tengas claro las siguientes cosas:
  • La cantidad de dinero del MARGEN
  • Cuánto es la pérdida máxima que pueden generar tus órdenes abiertas (eso lo puedes saber porque debes poner Stop Loss y así sabes cuánto dinero puedes perder por cada orden abierta).
  • Hay que tener también en cuenta las comisiones y spreads (que son importes a restar).
Lo ideal entonces para estar tranquilo es que inviertas un volumen de lotes que puedas cubrir sin problema (margen), y que los Stops Loss de tus órdenes estén a una distancia máxima de forma que aunque todas las órdenes acaben en pérdida porque el precio tocó sus SL pues que aún te siga quedando margen libre de sobra.

Haciendo estas cosas puedes estar siempre tranquilo de que tu margen y balance están a salvo. Y estas cosas debes tenerlas muy bien definidas y calculadas antes de ponerte a aplicar un sistema o estrategia, ya que estas cosas deben ser parte del sistema que uses, de hecho son una de las más importantes.

HEDGING o COBERTURA:
Si en un mismo gráfico tienes por ejemplo una orden BUY y una orden SELL, entonces tu balance no es del tamaño de esas 2 órdenes, sino más bajo que el de una sola. Porque una orden se compensa con la otra. Eso es porque las órdenes opuestas en un mismo gráfico se compensan unas a otras y debido a eso el margen apenas crece. Lo cual es muy bueno para nosotros. Esto es importante saberlo sobre todo para estrategias que usen cobertura o hedging porque sin tener una cuenta muy grande podemos mantener muchas órdenes abiertas, aunque entre todas ellas sumen un alto volumen de lotes.

Aquí abajo incluyo el vídeo de la parte 2 del curso de trading en la cual explico todo esto: